10.1. Общая оценка факторов прибыльности коммерческого банка

Финансовым результатом деятельности коммерческого банка является прибыль, которая в основном зависит от соот­ношения его доходов и расходов.

Анализ конечного финансового результата деятельности банка складывается из нескольких элементов:

•  анализ источников прибыли;

•  анализ доходов коммерческого банка: структурный ана­лиз, оценка уровня доходов;

• анализ расходов банка: структурный анализ, оценка уров­ня расходов;

•  анализ финансовых коэффициентов прибыльности: изу­чение динамики коэффициентов, оценка коэффициентов с точки зрения их нормативного уровня, факторный ана­лиз динамики коэффициентов.

Содержание и форма анализа источников прибыли зави­сят от действующей системы учета и отчетности. Например, со­временная российская система предполагает накопление в те­чение квартала прибыли на сч. 960 "Операционные и разные доходы банка", а расходов на двух счетах: сч. 970 "Операцион­ные и разные расходы" и сч. 971 "Расходы на содержание аппа­рата управления".

В конце квартала эти счета закрываются, а их сальдо пере­носится на сч. 980 "Прибыли и убытки отчетного года". К ба­лансовым доходным и расходным счетам открываются лице­вые счета для отражения отдельных видов доходов и расходов. Балансовая прибыль, накапливаемая в течение года на сч. 980, не отражает конечный финансовый результат, по дебету кото­рого отражаются расходы в счете балансовой прибыли теку­щего года (налоги, авансовые отчисления в фонды банка, рас­ходы на благотворительные цели и т.д.). В начале года,

следующего за отчетным, сальдо сч. 950 переносится на дебет сч. 980. Оставшаяся прибыль подлежит распределению (допол­нительная уплата налогов, доотчисления в фонды, выплата ди­видендов). Нераспределенная часть прибыли перечисляется на сч. 981. Для ее использования открывается сч. 951. На основе такой системы учета и формирования финансового результата может быть разработана следующая форма анализа источни­ков прибыли (см. табл. 10.1). Такая форма позволяет выяснить:

1) изменение каких видов доходов или расходов явилось решающим фактором, определившим динамику балансовой прибыли, при этом качественная группировка доходов и рас­ходов затруднена;

2)  соответствовали ли расходы в счет прибыли размерам последней;

3) приблизительно рассчитать конечный финансовый ре­зультат на отчетную дату (сальдо сч. 980 + сч. 981 — сч. 950 — сч.951).

Остановимся на этом подробнее.

Таблица 10.1

Анализ фактров прибыльности (в млн. руб.)

	1994 г.	1995 г.	Отклонения
1. Операционные и прочие доходы банка:
всего	13909	14 525	+616
в том числе:	-	_
проценты полученные	13 478	13 700	+222
полученная комиссия за услуги клиентам и банкам	241	593	+352
доход по операциям с ценными бумагами и на валютном рынке	127	180	+53
прочие доходы	63	52	-11
2. Операционные и прочие расходы банка:
всего	7628	7783	+155
в том числе:
налоги	30	40	+10

(Продолжение табл. 10.1)

	1994 г.	1995 г.	Отклонения
проценты уплаченные	5840	6250	+410
уплаченная комиссия за услуги банков и клиентам	244	230	-14
амортизационные отчисления по основным фондам	9	10	+1
расходы по операциям с ценными бумагами и на валютном рынке	95	120	+25
прочие расходы	1410	1133	-277
3. Расходы на содержание аппарата управления:
всего	295	340	+55
в том числе:
фонд оплаты труда	280	320	+40
расходы на служебные командировки	10	13	+3
прочие расходы	5	7	+2
4. Штрафы, пени, неустойки:
полученные	200	220	+20
уплаченные	4	24	+20
5. Прочие операции по счету 980, формирующие прибыль:
дебетовые	50	70	+20
кредитовые	30	50	+20
6. Балансовая прибыль:
отчетного года	6162	6578	+416
прошлых лет	1200	897	-303
7 Расходы в счет прибыли:
отчетного года (сч. 950)	4753	4150	-603
прошлого года (сч. 951)	-	300	+300

Как видно из табл. 10.1, балансовая прибыль 1995 г. вырос­ла по сравнению с предшествующим годом на 416 млн руб. за счет более высоких темпов прироста операционных доходов по сравнению с операционными расходами (см. также табл. 10.2).

Таблица 10.2 Темпы прироста

 

	Темпы прироста
	млн руб.	%
Операционные и прочие доходы	616	4,4
Операционные и прочие расходы	155	2,0
Расходы на содержание аппарата управления	45	15,2
Балансовая прибыль	416	6,7

На рост прибыли оказали опеределенное влияние ее неста­бильные источники: доходы по операциям с ценными бумага­ми и на валютном рынке выросли больше, чем соответствую­щие расходы, однако окончательная качественная оценка прироста прибыли затруднена из-за отсутствия в отчетности расшифровки прочих доходов и расходов, которые занимали в приведенном примере большой удельный вес.

Расходы в счет прибыли соответствовали ее размеру. Банк в 1994 и 1995 гг. имел нераспределенный остаток прибыли. Ина­че говоря, расходы, отражаемые по сч. 950, были меньше годо­вой балансовой прибыли отчетного года. Частичное использо­вание нераспределенной прибыли (сч. 981) имело место только в 1995 г. Нераспределенная прибыль реально увеличивает соб­ственный капитал банка и защищает банк от различного рода рисков наряду со страховыми резервами. Окончательные ито­ги подведены в табл. 10.3.

Таблица 103

Финансовый результат (в тыс. руб.)

	1994 г.	1995 г.
Кредитовое сальдо
сч 980	6162	6578
сч. 981	1200	897
Дебетовое сальдо
сч. 950	4753	4150
сч.951	-	300
финансовый результат	2609	3025

Приведенный финансовый результат отличается от его ве­личины, определяемой по мировым стандартам учета, на раз­мер наращенных процентов. По зарубежным стандартам учета и отчетности, конечным финансовым результатом деятельно­сти банка является чистая прибыль. Она выводится после по­крытия всех общебанковских расходов, уплаты налогов, отчис­лений в фонды. Отчисление чистой прибыли от балансовой связано с иной методикой отражения в доходах и расходах бан­ка процентных платежей. В соответствии с временной инструк­цией ЦБ РФ № 17 в нашу банковскую практику введена па­раллельная система учета и отчетности, которая приближена к мировым стандартам и ориентирована начистую прибыль. По­следняя в соответствии с зарубежной практикой оценивается как по количественным, так и качественным параметрам. В свя­зи с этим используется уже иная форма.

Таблица 10.4

Формирование чистой прибыли (в млн руб.)

 

	Периоды
	1994 г.	1995 г.	Отклоне­ние
Процентный доход (+)	13 478	13 700	+222
Процентный расход (-)	5840	6250	+410
Процентная маржа	7638	7450	-188
Беспроцентный доход (+)	524	875	+351
Беспроцентный расход (-)	1665	700	-965
Доход (убыток) от операций на рынке с ценными бумагами и на валютном рынке (±)	+32	+60	+28
Неординарные (непредвиденные) доходы (+)	+10	+40	+30
Отчисления в резерв на возможные потери по ссудам (-)	400	900	+500
налоги (-)	3530	3800	+270
Чистая прибыль	2609	3025	+416

Основным блоком, формирующим чистую прибыль, явля­ется процентная маржа, представляющая собой стабильный ис­точник дохода. В нашем примере абсолютная величина процен­тной маржи, полученной в 1995 г., сократилась на 188 млн руб. Это является тревожным сигналом для банка. Сложившаяся тенденция падения процентной маржи свидетельствует о том, что банк вступил на путь банкротства.

Другим стабильным источником является беспроцентный доход. При этом предпочтительно, чтобы беспроцентный до­ход превышал беспроцентный расход. В противном случае об­разуется "бремя", которое будет поглощать часть процентной маржи. В нашем примере величина "бремени" в 1994 г. соста­вила 1141 млн руб. (1665 - 524), В 1995 г. году банк сократил беспроцентный расход и обеспечил рост беспроцентного дохо­да. Ликвидация бремени и превышение беспроцентного дохо­да над беспроцентным расходов (+ 175 млн руб.) не только ком­пенсировали падение процентной маржи, но и явились факторами роста чистой прибыли, источниками дополнитель­ных отчислений в резерв на покрытие потерь по ссудам и пере­крытия роста налоговых платежей.

Чистая прибыль частично возросла за счет нестабильных источников — операций на рынке ценных бумаг и на валютном рынке (+ 28 млн руб.), а также за счет неординарных доходов (+ 30 млн руб.).

Таблица 10.5 Изменения в 1995 г. по сравнению с 1996 г. (млн руб.)

	1994 г.	1995 г.	Отклоне-нив
Процентная маржа	7638	7450	-188
Соотношение беспроцентного дохода и расхода	-1141	+175	+1316
Нестабильные источники дохода	+42	+100	+58
Чистая прибыль	2609	3025	+416

Таким образом, рост чистой прибыли в 1995 г. был обеспе­чен в основном за счет стабильных источников дохода. Пред­ставленная форма анализа источников прибыли позволяет сра-

зу видеть динамику конечного финансового результата, выя­вить основной фактор прироста или падения прибыли, оценить источники увеличения чистой прибыли с количественной сто­роны. Положительные выводы можно сделать в случае приро­ста чистой прибыли за счет стабильных источников. В против­ном случае рейтинг банка не увеличивается, несмотря на количественный рост конечного финансового результата. Опи­санные приемы анализа позволяют сделать первую общую оцен­ку конечного финансового результата деятельности банка. 10.2. Анализ доходов банка

Структурный анализ доходов банка предполагает опреде­ление доли каждого вида дохода и ее тенденции. Целью струк­турного анализа является:

1) выявление основного фактора доходности банка;

2) изучение целевого рынка банковских услуг, соответству­ющего основному фактору доходности для изучения возмож­ности сохранения данного источника дохода в будущем;

3) определение степени стабильности дохода. Основными видами доходов коммерческого банка являют­ся:

проценты, полученные по рублевым краткосрочным, сред­несрочным и долгосрочным ссудам, предоставленным клиен­там;

проценты, полученные по краткосрочным, среднесрочным и долгосрочным ссудам в валюте;

проценты по ссудам, предоставленным другим банкам;

проценты, полученные по счетам иностранных корреспон­дентов;

доход по гарантийным и аккредитивным операциям;

доход по операциям с ценными бумагами;

дивиденды по паям и акциям;

доход от курсовых разниц по иностранным операциям;

комиссия за услуги некредитного характера клиентам и бан­кам;

полученная плата за доставку ценностей и банковских до­кументов;

полученные штрафы, пени, неустойки;

прочие доходы.

Для оценки уровня доходов коммерческого банка могут ис­пользоваться финансовые коэффициенты:

Для оценки уровня доходов на основе этих коэффициен­тов проводятся:

сравнение фактического значения коэффициента и его нор­мативного уровня, которое позволяет определить изменение рейтинга банка по уровню доходности;

анализ динамики фактического значения коэффициента за отчетный и предшествующие периоды, падение первых двух ко­эффициентов и рост третьего понижают рейтинг банка;

анализ факторов, определивших изменения коэффициен­тов в отчетном периоде по сравнению с предшествующим.

Окончательный вывод определяет не только уровень коэф­фициента, но и факторы его изменения.

Рассчитаем перечисленные коэффициенты, используя дан­ные анализируемого банка.

Таблица 10.6 Расчет финансовых коэффициентов (млн руб.)

	1994 г.	1995 г.
Активы	21 245	28 074
Процентная маржа	7638	7450
Беспроцентный доход	524	875
Беспроцентный расход	1665	700
Беспроцентный доход минус беспроцентный расход	-1141	+175
к,,%	36	27
	2,5	3,1
К,, %	X	2,3

В 1995 г. наблюдалось падение коэффициентов процент­ной маржи (Kt) и рост коэффициента беспроцентного дохода

(К2). Коэффициент процентной маржи значительно превышал мировые стандарты (3 — 4%), так как перекрывал высокие тем­пы инфляции. Падение коэффициента объяснялось отстава­нием роста полученных процентов от роста уплаченных про­центов, т.е. удорожанием ресурсов (см. табл. 10.4). Рост К.2 был связан с увеличением дохода от услуг банка некредитного ха­рактера (см. табл. 10.1), а также нестабильных источников до­хода (см. табл. 10.4). Фактическое значение К, превышало нор­мативный уровень по мировым стандартам (1%). Ликвидация "бремени" в 1995 г. позволила К3 достичь 2,3%. Однако значе­ние коэффициента намного ниже мировых стандартов (48% — 67%). Таким образом, основная задача банка в области управ­ления доходами заключается в принятии мер, обеспечивающих удешевление ресурсов (например, за счет расширения депозит­ной базы, т.е. привлечения вкладов), а также в дальнейшем раз­витии услуг некредитного характера.